Définition d’un crédit lombard ?

Quelle définition donner à un crédit Lombard ?

Le crédit Lombard est un financement adossé à un portefeuille de valeurs mobilières (actions, obligations, OPCVM, contrats de capitalisation, assurance-vie…).

Concrètement, l’emprunteur affecte tout ou partie de ses titres en garantie auprès d’une banque privée ou d’un courtier spécialisé ; en contrepartie, il dispose de liquidités immédiates sans devoir vendre ses actifs financiers.

Comment ça fonctionne ?

Exemple simplifié
Portefeuille : 1 000 000 € d’OPCVM diversifiés
Décote : 40 % → valeur de nantissement : 600 000 €
Montant maximum prêté : 600 000 € (souvent limité à 70 % de la valeur de nantissement)
Ligne de crédit disponible : 420 000 €

Avantages du crédit Lombard

• Liquidité sans arbitrage fiscal : vous conservez vos titres, évitez une éventuelle imposition sur la plus-value et restez investi sur le marché.

• Souplesse d’utilisation : tirage en une ou plusieurs fois, remboursements anticipés sans frais dans la plupart des contrats.

• Taux souvent attractif : indexés sur un indice monétaire (Euribor, €STR) + marge négociable.

• Effet de levier patrimonial : finance un projet immobilier, un investissement professionnel ou le paiement d’un impôt sans désinvestir.

Points de vigilance

À qui s’adresse le crédit Lombard ?

• Investisseurs patrimoniaux souhaitant optimiser leur trésorerie.

• Dirigeants ayant un besoin temporaire (BFR, augmentation de capital).

• Propriétaires fonciers qui financent des droits de succession ou un apport immobilier.

• Clients privés recherchant une alternative au crédit à la consommation, avec des tickets d’entrée supérieurs (souvent ≥ 200 000 € de titres).

Fiscalité : ce qu’il faut retenir

• Intérêts déductibles : si le prêt finance l’acquisition de titres générant des revenus imposables, les intérêts peuvent être déductibles (article 13 CGI).

• Aucune taxation à la mise en place : le nantissement n’entraîne pas de mutation patrimoniale.

• Plus-values latentes préservées : vous reportez l’imposition au jour de la cession effective.

Pourquoi passer par Cibfinance ?

1. Accès multi-banques : nous comparons plusieurs établissements privés pour obtenir la décote la plus favorable et le spread de marge le plus bas.

2. Ingénierie patrimoniale intégrée : analyse conjointe de votre fiscalité, de votre allocation d’actifs et de vos flux de trésorerie.

3. Accompagnement complet : montage, négociation des clauses d’appel de marge, suivi post-financement.

4. Confidentialité renforcée : vos titres restent logés chez votre teneur de compte ; nous intervenons en tant que courtier tiers de confiance.

A retenir sur le crédit lombard.

Besoin d’une simulation crédit lombard ?

Que votre objectif soit de financer un projet immobilier, d’optimiser votre fiscalité ou simplement de disposer d’une réserve de trésorerie, Cibfinance vous accompagne.

 Remplissez notre formulaire de contact sur cibfinance.fr ou appelez-nous au 04 77 32 32 09 pour une étude personnalisée dans la journée.

FAQ crédit lombard

Le crédit Lombard est-il réglementé comme un crédit à la consommation ?

Non. Il relève du crédit garanti par nantissement de valeurs mobilières (Code monétaire et financier, art. L 431-4) et n’est pas soumis au TAEG plafonné.

Quels titres ne sont pas éligibles ?

Les titres non cotés, certains ETF sectoriels très volatils, les obligations de notation spéculative et, en règle générale, tout support jugé illiquide par la banque.

Qu’est-ce qu’un prêt Lombard ?

Le prêt Lombard est un crédit garanti par un portefeuille de valeurs mobilières (actions, obligations, OPCVM, assurance-vie, etc.). Il permet d’obtenir une ligne de financement sans vendre ses actifs financiers.

À qui s’adresse le prêt Lombard ?

Ce type de financement s’adresse aux particuliers disposant d’un patrimoine financier important, aux dirigeants d’entreprise, aux professions libérales et aux investisseurs souhaitant conserver leur exposition au marché tout en accédant à des liquidités.

Quels types de titres peuvent être nantis ?

Sont généralement éligibles :

• Actions cotées

• Obligations notées investment grade

• OPCVM (fonds euros ou unités de compte)

• Contrats d’assurance-vie (sous conditions)
  Les titres non cotés, trop volatils ou illiquides sont exclus.

Peut-on nantir une assurance-vie ?

Oui, à condition que le contrat le permette et que l’assureur accepte le nantissement. Ce montage est fréquent pour des contrats multisupports.

Combien peut-on emprunter avec un crédit Lombard ?

Le montant dépend de la valeur de nantissement de votre portefeuille. La banque applique une décote (30 à 50 % en moyenne). Vous pouvez généralement emprunter entre 50 % et 70 % de cette valeur nette.

Quel est le montant minimum pour mettre en place un prêt Lombard ?

Cela dépend des établissements, mais en général, un portefeuille de 200 000 € à 500 000 € est nécessaire pour envisager un montage Lombard attractif.

Quelle est la durée d’un crédit Lombard ?

La durée est souvent de 1 à 5 ans. Le crédit peut être renouvelable tacitement si le profil du client et la valeur des garanties restent stables.

Quel est le taux d’intérêt d’un crédit Lombard ?

Le taux est généralement variable, indexé sur un taux monétaire (Euribor, €STR) + une marge bancaire. Nous sommes dans un financement de solution, les taux sont donc légerement supérieur à un prêt immoblier.

Les intérêts d’un crédit lombard sont-ils déductibles fiscalement ?

Oui, dans certains cas. Si le prêt Lombard finance l’acquisition de titres ou génère des revenus imposables, les intérêts peuvent être déduits selon l’article 13 du CGI.

Puis-je utiliser les fonds pour n’importe quel projet ?

Oui, dans la majorité des cas :

• Financement immobilier

• Investissement professionnel

• Trésorerie personnelle

• Paiement de droits de succession ou d’ISF/IFI
  Certaines banques peuvent restreindre les usages (ex. : interdiction d’achat de cryptoactifs).

Quels sont les risques du crédit Lombard ?

Le principal risque est l’appel de marge : si la valeur des titres baisse en dessous d’un seuil, la banque peut exiger un remboursement partiel ou un apport de garanties supplémentaires.

Qu’est-ce qu’un appel de marge ?

C’est une demande de régularisation de la part de la banque si la valeur du portefeuille devient insuffisante. Vous devez soit rembourser une partie du prêt, soit fournir d’autres garanties.

Quels sont les frais liés à un prêt Lombard ?

Ils peuvent inclure :

• Frais de dossier

• Les frais de courtage si vous passez par un intermédiaire

• Commission d’engagement

• Frais de gestion du nantissement

• Intérêts calculés sur les sommes utilisées
  Cibfinance négocie ces frais au plus juste pour ses clients.

Dois-je changer de banque pour faire un prêt Lombard ?

Non. Le portefeuille peut rester dans votre banque actuelle. Cibfinance agit en tant qu’intermédiaire entre vous et l’établissement de crédit prêteur.

Puis-je nantir un compte-titres joint ou indivis ?

Oui, sous réserve de l’accord de tous les co-titulaires et après vérification juridique. Il est aussi possible de nantir un portefeuille détenu via une société civile (SCI, holding…).

Puis-je rembourser un crédit lombard par anticipation sans frais ?

Dans la plupart des cas, le remboursement anticipé partiel ou total est sans pénalités, ce qui offre une grande souplesse.

Peut-on transformer un crédit Lombard en crédit classique ?

Pas directement. En revanche, les fonds du prêt Lombard peuvent servir d’apport pour obtenir un financement classique

Partenariat en crédits, Que pouvons-nous vous apporter : Courtier, CGP, agent immo, etc…?

• Crédit immobilier pour investisseur via une SCI 
• Financement de SCPI par nantissement.
• Regroupement de Crédits avec et sans garantie hypothécaire
• Recherche de trésorerie, Prêt hypothécaire de trésorerie.
• Prêt Viager Hypothécaire
• Financement rachat de soulte plus un crédit
• Prêt travaux sur 20 ans pour rénovation énergétique de son DPE
• Prêt-relais senior après 65 ans
• Comment financer les droits de succession

Pour nous contacter :

• Téléphone : 04 77 32 32 09
• mail : contact@cibfinance.fr ou Formulaire de contact

Cibfinance 4 rue Camille de Rochetaillée 42000 SAINT ETIENNE Mentions légales Cibfinance est un IOBSP mandataire de banque non exclusif en regroupement de crédits, prêt viager hypothécaire, crédit consommation et en crédit immobilier CFCAL – IAS Courtier et Mias inscrit à l’ORIAS N° 13001585 • www.orias.fr

Un crédit vous engage et doit être remboursé. Vérifiez vos capacités de remboursement avant de vous engager. Aucun versement de quelque nature que ce soit ne peut être exigé d’un particulier avant l’obtention d’un ou plusieurs prêts d’argents – Article L311.2 alinéa 1 Cibfinance : APE 6619 B – RCS St Etienne, 442 287 512 – Rc pro N° 2009PCB002 à hauteur de 1.200.000 Euros par période d’assurance et 700.000 € par sinistre. 

Procédure de recours à adresser à : CIBFINANCE Service Réclamation – BP 297 42016 SAINT ETIENNE Cedex 1 ou reclamation@cibfinance.fr Médiateur AME CONSO, 197 Boulevard Saint-Germain – 75007 PARIS – www.mediationconso-ame.com. Le consommateur a la possibilité de saisir gratuitement le médiateur dans un délai d’un an à compter de la réclamation écrite adressée au professionnel.